Orden EHA/35/2008, de 14 de enero, por la que se desarrollan las normas relativas a la contabilidad de las instituciones de inversión colectiva, la determinación del patrimonio, el cómputo de los coeficientes de diversificación del riesgo y determinados aspectos de las instituciones de inversión colectiva cuya política de inversión consiste en reproducir, replicar o tomar como referencia un índice bursátil o de renta fija, y por la que se habilita a la Comisión Nacional del Mercado de Valores para su desarrollo

Qué ha cambiado

Esta ley no tiene modificaciones registradas desde su publicación.

Artículo por artículo

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1. Artículo 1 — Objeto

   La orden desarrolla aspectos de la Ley 35/2003 sobre contabilidad, patrimonio, coeficientes de diversificación del riesgo y control interno de instituciones de inversión colectiva. Se habilita a la CNMV para concretar aspectos necesarios.

2. Artículo 2 — Normas específicas de contabilidad

   La CNMV dicta normas contables para instituciones de inversión colectiva, distinguiendo estados públicos y reservados. Se requiere informe previo del ICAC para modelos de cuentas. Los estados reservados se rigen por la Ley del Mercado de Valores.

3. Artículo 3 — Cómputo de los coeficientes de diversificación del riesgo y determinación del patrimonio de las instituciones de inversión colectiva

   La CNMV establece disposiciones para determinar el patrimonio (suma de activos menos deudas) y controlar coeficientes de diversificación del riesgo a nivel de compartimentos. Debe especificar si la valoración usa valor nominal o número de valores.

4. Artículo 4 — Instituciones de inversión colectiva cuya política de inversión consiste en replicar o reproducir un índice bursátil o de renta fija

   Se replica un índice si la rentabilidad no tiene desviaciones significativas. La CNMV fija la desviación máxima, su cálculo en días de publicación y los medios para informar a inversores.

5. Artículo 5 — Instituciones de inversión colectiva cuya política de inversión toma como referencia un índice bursátil o de renta fija

   Se eleva al 20% el porcentaje del patrimonio que las instituciones de inversión colectiva pueden invertir en activos e instrumentos financieros específicos.

6. Artículo 6 — Requisitos de los sistemas de control interno y de gestión y control de riesgos de las sociedades gestoras de instituciones de inversión colectiva

   Las gestoras deben tener organización, medios y control interno adecuados. La CNMV concreta requisitos según tamaño, define funciones del consejo y exige una unidad de control.

7. Disposición derogatoria única — Derogación normativa

   Quedan derogadas cuantas normas de igual o inferior rango se opongan a lo establecido en la presente orden ministerial.

8. Disposición final única — Entrada en vigor

   La Orden EHA/35/2008 entra en vigor el día siguiente al de su publicación en el Boletín Oficial del Estado.